4月28日，香港金融管理局（金管局）發布其《2022年年報》（《年報》），當中包括外匯基金的財務報表。《年報》指出，為確保香港保持作為國際金融中心的競爭力，香港金管局在金融科技、內地機遇，以及綠色和可持續金融等策略性重點領域不斷開拓市場新界限。此外，金管局亦進一步加強香港本地的金融平臺，提供頂尖服務，吸引更多企業落戶香港。
值得一提的是，今年香港金管局首次分開出版了《2022年可持續發展報告》（《報告》），旨在讓公眾更深入了解金管局在加強香港銀行體系應對氣候變化的能力、構建綠色金融生態圈，以至如何實踐作為負責任投資者及可持續發展機構這幾方面的工作策略和重點。
內.容.來.自：中`國*碳-排*放*交*易^網 t a npai fa ng.com
“2022年是迎難而上的一年，盡管面對重重挑戰，金管局仍致力保障香港貨幣與金融穩定，并于主要策略范疇推進多項有利發展的措施，進一步鞏固香港的國際金融中心地位”，香港金管局行政總裁余偉文表示。 本+文+內.容.來.自：中`國`碳`排*放*交*易^網 t a np ai fan g.com
展望未來，余偉文稱，盡管外圍環境仍然充滿前所未有的不確定性，內地經濟重啟會為香港以至整個地區重新注入動力。金管局將繼續緊守崗位，履行維持香港貨幣與銀行體系穩定的職能，并積極尋求更多有利香港發展的機會，展現及提升香港作為國際金融中心的競爭力。此外，金管局亦會繼續為提升全球氣候應變能力及可持續發展出力。 本`文內.容.來.自：中`國`碳`排*放*交*易^網 t a npai fan g.com
貨幣及金融體系：堅穩如昔 本`文@內-容-來-自；中^國_碳0排0放^交-易=網 ta n pa i fa ng . co m
《年報》指出，聯系匯率制度（聯匯制度）自1983年實施至今，歷經多個經濟周期，成功抵御各種各樣的外來沖擊。2022年則再次見證聯匯制度的抗震能力。 本`文-內.容.來.自：中`國^碳`排*放*交^易^網 ta np ai fan g.com
香港金管局數據顯示，在美國聯邦儲備局（聯儲局）大幅收緊貨幣政策下，弱方兌換保證于2022年5月至11月期間被觸發41次，金管局按照既定機制，以有序及具透明度的方式從市場買入合共2421億港元。其間港元匯率及貨幣市場繼續運作暢順，反映聯匯制度穩健有效。
“這份對聯匯制度的信心，來自于建立多年的穩固根基”，余偉文表示。他稱，正如國際貨幣基金組織在其《2022年對外部門報告》中重申，聯匯制度的公信力建基于多項因素，包括具高透明度的運作規則、充裕的外匯儲備、審慎的財政制度、穩健的金融監管，以及靈活的經濟結構。 本文`內-容-來-自；中_國_碳_交^易=網 tan pa i fa ng . c om
此外，余偉文指出，我們深信除了穩健的機制外，致力與公眾及市場溝通以加深其對聯匯制度的了解、進行有效的市場監察，以及就不同情景作出應變計劃，均有助鞏固各界對聯匯制度的信心。我們就聯匯制度運作機制推出的社交媒體宣傳活動，有助在年內弱方兌換保證多次被觸發的情況下，有效維護市場對聯匯制度的信心。內部方面，金管局亦善用數據分析技術加強市場監察，讓我們能適時回應最新市場形勢。 內.容.來.自：中`國*碳-排*放*交*易^網 t a npai fa ng.com
銀行體系：有效監管確保運作穩健 本`文@內-容-來-自；中_國_碳排0放_交-易=網 t an pa ifa ng . c om
銀行體系方面，余偉文表示疫情持續3年，來自各方面的挑戰均有所加劇，例如地緣政治緊張局勢升溫及主要央行收緊貨幣政策。然而，依靠多年來妥善的風險管理及有效的監管，香港銀行體系得以維持穩健，繼續發揮支持經濟的重要作用。
《年報》顯示，年內，盡管面對宏觀層面的挑戰以及遞增的信用風險，香港銀行體系仍然維持穩健，資本及流動性均非常充裕。2022年底，本地銀行的綜合總資本充足比率為20.1%，遠高于國際最低要求的8%。2022年第4季，大型銀行的流動性覆蓋比率稍升至162.3%，亦遠高于法定最低要求的100%。鑒于信貸環境面對挑戰，銀行體系的資產質素略為轉差，特定分類貸款比率于2022年底升至1.38%，但有關水平仍屬穩健，并低于2000年以來的長期平均水平1.8%。
余偉文表示，過去一年面對的一項主要監管挑戰，是在第五波新冠疫情后經濟仍充滿不確定性之下，確保銀行繼續為客戶提供所需支援的同時，維持穩健的信用風險管理。“預先批核還息不還本”計劃進一步展期，并加入自愿性部分本金還款選項，讓借款人可以選擇開始償還部分本金，協助客戶就最終回復正常還款作好準備。
夲呅內傛萊源?。骇鎲┨?排*放^鮫*易-網 τā ńｐāīｆāńɡ.ｃōｍ
《年報》指出，因應主要經濟體大幅收緊貨幣政策令市場波動加劇，2022年金管局另一項主要監管工作是加強監察銀行的市場及流動性風險承擔。金管局深入評估各經濟體同步收緊貨幣政策對銀行可能產生的影響，并就壓力測試引入新情景，以評估銀行應對長時間流動性壓力的韌性。
余偉文透露，金管局將繼續采取具前瞻性的措施，促進在多個范疇的有效風險管理。在運作穩健性及網絡防衛能力方面，金管局提供指引協助銀行制定綜合及全面的運作架構，以達致穩健經營，并就銀行具體的運作范疇提供詳盡監管指引，例如因應云端技術普及而就使用云端運算提供指引。此外，因應數碼化加速發展，金管局亦加強了應對“網絡釣魚”騙案和推進消費者及投資者保障的工作。 本`文-內.容.來.自：中`國^碳`排*放*交^易^網 ta np ai fan g.com
《年報》還提及，除了維持銀行體系穩健外，金管局亦致力推動普及金融及提高銀行服務的便利性。銀行對于金管局就提供基本銀行服務的呼吁反應正面，有銀行在新發展地區的大型公共屋邨增設分行及自助銀行服務設施。受到疫情相關的旅游限制影響，許多香港市民無法使用其內地銀行戶口。有見及此，金管局與有關各方緊密合作，協助重新啟動約50萬個內地銀行戶口，受影響戶口持有人無需親身前往內地辦理。
本+文`內/容/來/自:中-國-碳-排-放-網-tan pai fang . com
另一個對銀行業持續發展具策略重要性的范疇是提升專業能力?！赌陥蟆分赋?，為擴展業務，銀行業對專業人才的需求仍然龐大。金管局在其人才發展策略“連接人才與未來”的基礎上，在過去一年推出多項措施，協助銀行業吸引、培育及挽留人才，集中提升及再培訓現有從業員的技能，以及培育年輕一代，以建立可持續的人才庫。
金融科技： 夲呅內傛萊源?。骇鎲┨?排*放^鮫*易-網 τā ńｐāīｆāńɡ.ｃōｍ
五大范疇均取得顯著進展
本+文+內/容/來/自:中-國-碳-排-放（交—易^網-tan pai fang . com
金融科技方面，《年報》指出，繼2021年6月公布“金融科技2025”策略后，2022年金管局在五大范疇均取得顯著進展。
本%文$內-容-來-自；中_國_碳|排 放_交-易^網^t an pa i fang . c om
全面推展銀行數碼化方面，《年報》顯示，根據金融科技應用評估的結果，香港銀行業在不同業務領域廣泛采用金融科技，而且所采用的科技類別持續增加。金管局自2017年以來逐步推廣及支持數碼化的工作獲銀行積極回應，并持續取得成果，成續令人鼓舞。余偉文表示，金管局將繼續與業界緊密合作，根據評估的結果，進一步推動金融科技在特定銀行業務領域的應用及促進個別科技類別的發展。 本文`內-容-來-自；中_國_碳_交^易=網 tan pa i fa ng . c om
央行數碼貨幣方面，《年報》顯示，金管局主導的“多種央行數碼貨幣跨境網絡（mBridge）”項目進入試行階段，并成為全球其中一個率先為企業跨境交易進行真實結算的央行數碼貨幣項目。在零售層面，數字人民幣跨境使用的技術測試已進入第二階段，主要測試通過“轉數快”為數字人民幣錢包增值。
數碼港元方面，金管局將采取三軌道方式為將來可能發行數碼港元作好準備，并推出第二軌道先導計劃，邀請業界深入研究數碼港元可行的應用場景。
內-容-來-自；中_國_碳_0排放￥交-易=網 t an pa i fa ng . c om
此外，金管局于2022年10月推出的“商業數據通”，以數據擁有人授權為本，共享數據基建?！赌陥蟆窋祿@示，截至2022年底，“商業數據通”已促成超過1000宗中小企貸款，總額逾19億港元。 內.容.來.自：中`國*碳-排*放*交*易^網 t a npai fa ng.com
余偉文總結道，我們在擁抱金融創新和它帶來的好處的同時，亦需明白有必要監察及處理好相關發展可能帶來的風險。他表示，我們正密切注視虛擬資產領域的發展，并參與相關監管事宜的國際討論。他透露，經考慮公眾咨詢收集到的意見及相關國際標準后，金管局將采納“相同風險，相同監管”的方式制定穩定幣的監管制度及界定其監管范圍。 本文+內-容-來-自；中^國_碳+排.放_交^易=網 t a n pa ifa ng .c om
內地機遇：多方面取得重大突破
內/容/來/自:中-國/碳-排*放^交%易#網-tan p a i fang . com
內地機遇方面，《年報》指出，過去一年，金管局在持續發展香港離岸人民幣市場方面取得重大進展。 本`文@內-容-來-自；中^國_碳0排0放^交-易=網 ta n pa i fa ng . co m
首先，中國人民銀行（人民銀行）與金管局之間的貨幣互換協議于7月優化為常備安排，協議的規模亦有所擴大，令香港有別于其他地區，無需續簽有關協議，并擁有全球最大的貨幣互換規模。余偉文指出，此舉令香港作為人民幣樞紐的地位更為穩固，亦有利市場活動及產品的發展。在這基礎上，金管局亦同步優化了人民幣流動資金安排，為市場流動性提供進一步支援，讓市場參與者提供更全面的產品及服務。 本/文-內/容/來/自:中-國-碳-排-放-網-tan pai fang . com
《年報》表示，金管局2022年亦進一步優化了與內地的各項互聯互通機制，以促進在香港開發更多元化的人民幣計價產品。于2022年7月宣布推出的“互換通”，將香港與內地之間的金融合作擴大至衍生工具市場中的利率互換市場。“互換通”的推出將與“債券通”產生協同效應，便利國際投資者管理其內地債券投資的利率風險。此項舉措亦將鞏固香港作為風險管理中心的地位。
本@文$內.容.來.自：中`國`碳`排*放^交*易^網 t a np ai fan g.c om
此外，《年報》還指出，其他互聯互通機制亦繼續順利推展，并廣受市場歡迎。余偉文透露，未來將陸續推出多項優化措施，包括擴大“跨境理財通”的合資格產品范圍。
金融基建方面，金管局制定了提升債務工具中央結算系統的計劃，項目橫跨數年，旨在將該系統發展成為亞洲主要的國際中央證券讬管機構，從而更有效地支持內地與國際金融市場之間日益緊密的聯系。
香港作為主要離岸人民幣中心，2022年在銀行存款、貿易結算、支付及離岸發債等人民幣業務均繼續錄得顯著增長?！赌陥蟆窋祿@示，國際結算銀行2022年進行的三年一度外匯及衍生工具市場成交額調查再次確認香港為全球最大的離岸人民幣外匯及利率衍生工具市場，其中人民幣外匯交易日均成交量較3年前調查時增長了78%。 本@文$內.容.來.自：中`國`碳`排*放^交*易^網 t a np ai fan g.c om
全面提升香港作為金融平臺整體競爭力
本+文內.容.來.自：中`國`碳`排*放*交*易^網 ta np ai fan g.com
金管局一直致力于努力提升香港整體金融平臺的競爭力。 本`文@內-容-來-自；中^國_碳0排0放^交-易=網 ta n pa i fa ng . co m
《年報》顯示，為加強香港作為區內家族辦公室業務樞紐的吸引力，金管局與其他政府部門及金融業界合作，締造有利家族辦公室落戶香港營運的環境，其中包括去年提交的法例修訂，為在港營運的家族辦公室提供稅務寬減安排。 內/容/來/自:中-國-碳-排-放*交…易-網-tan pai fang . com
債券市場開發方面，金管局于2022年5月首次安排發行了歷年最長年期的港元政府債券——20年期港元政府債券，并于2023年2月協助香港特區政府發行了全球首批代幣化政府綠色債券，在債券市場充分發揮分布式分類帳技術的潛力方面邁出了重要一步。 禸嫆@唻洎：狆國湠棑倣茭昜蛧 τāńｐāīｆāńɡ.ｃōｍ
此外，內地的地方政府發債體亦開始參與香港本地的債券市場?！赌陥蟆凤@示，深圳市人民政府及海南省人民政府分別于2021及2022年在香港發行首批離岸人民幣債券，當中包括藍色債券、綠色債券及可持續債券，令香港市場的人民幣金融產品更趨豐富多元。 夲呅內傛萊源?。骇鎲┨?排*放^鮫*易-網 τā ńｐāīｆāńɡ.ｃōｍ
外匯基金：審慎投資 力求長期增長
禸*嫆唻@洎：狆國湠棑倣茭昜蛧 τāńｐāīｆāńɡ.ｃōｍ
余偉文表示，2022年的投資環境異常動蕩，更是近半世紀以來唯一一次債券、股票及主要非美元貨幣匯兌同時錄得負回報的一年。盡管外匯基金未能避免損失，全年錄得投資虧損4.5%，但相比主要市場指數及多元資產基金的表現，外匯基金的虧損幅度相對溫和。這反映外匯基金的多元化長期資產配置，以及因應外圍最新局勢變化作出的防御性部署及戰略性調整，有效減低市場風暴的影響。
另一方面，余偉文透露，“長期增長組合”自2009年開展投資以來直至2022年底的內部回報率年率為12.6%。 內.容.來.自：中`國*碳-排*放*交*易^網 t a npai fa ng.com
余偉文預測，2023年的環球投資環境將很大機會受到主要央行收緊貨幣政策的路向及地緣政治緊張局勢等眾多不明朗因素影響。他表示，就此，金管局將一如既往，恪守“保本先行，長期增值”的原則，審慎管理外匯基金，并保持靈活性，以應對復雜的投資環境。此外，金管局亦會加緊將ESG因素融入投資管理程序，推動“投資組合”于2050年或之前達到溫室氣體凈零排放的目標。 本文@內/容/來/自:中-國-碳^排-放-交易&*網-tan pai fang . com
可持續發展：全力以赴
內/容/來/自:中-國/碳-排*放^交%易#網-tan p a i fang . com
達致2050年或之前凈零排放目標 本`文@內/容/來/自:中-國^碳-排-放^*交*易^網-tan pai fang. com
余偉文在今年首次分開出版的《報告》中表示，金管局已投入大量工作推動香港的氣候目標，并為提升全球氣候應變能力和可持續發展出力。
加強銀行應對氣候變化的能力方面，《報告》稱，在2022年，金管局制定了兩年計劃，將氣候風險因素納入監管程序內，并研究如何利用科技的力量協助銀行評估實體風險的影響。隨著銀行推出越來越多的綠色及可持續產品，金管局亦與業界分享了有關如何妥善管理這些產品的良好做法，以促進銀行加強其氣候風險管理的能力。
本文+內-容-來-自；中^國_碳+排.放_交^易=網 t a n pa ifa ng .c om
此外，《年報》指出，金管局積極參與各項有關應對氣候風險和推動可持續金融發展的合作計劃。本地方面，金管局正透過“綠色和可持續金融跨機構督導小組”（督導小組）與其他金融監管機構合作制定本地綠色分類框架。余偉文表示，框架將增加金融市場的透明度，并使綠色金融政策更趨一致。此外，在國際層面，金管局正積極參與多個不同的國際組織，協助制定應對氣候變化的政策及評估其對金融穩定的影響。
本`文@內/容/來/自:中-國^碳-排-放^*交*易^網-tan pai fang. com
鞏固香港作為區內綠色和可持續金融樞紐的地位方面，《報告》指出，2022年，香港的綠色和可持續債務發行金額繼續錄得強勁增長，增幅達42%，總發行金額增至805億美元，是亞洲區安排國際綠色及可持續債券發行最具規模的中心。 本+文內.容.來.自：中`國`碳`排*放*交*易^網 ta np ai fan g.com
余偉文分析道，香港綠色債券市場得以蓬勃發展，部分亦歸因于特區政府綠色債券計劃。金管局自2019年起協助政府發行總值近160億美元的綠色債券，募集所得的資金被分配至40多個綠色政府項目，包括綠色建筑、廢物管理與資源回收、能源效益及節約能源等。
《報告》顯示，金管局協助政府在兩個方面取得“第一”，包括于2022年5月協助政府發行首批共值200億港元的政府綠色零售債券，為當時全球發行額最大的綠色零售債券。另外，金管局亦協助政府于2023年2月發行首批代幣化綠色債券。這是全球首批由政府發行的代幣化綠色債券，而是次發行亦標志著金管局成功結合在債券市場、綠色和可持續金融以及金融科技方面的優勢，具有里程碑意義。
負責任投資方面，《報告》顯示，2022年，金管局定下了外匯基金投資組合在2050年達致溫室氣體凈零排放的目標。與此同時，金管局亦優化了風險管理工作，以提高外匯基金的氣候應變能力及經風險調整長期收益。 本+文`內/容/來/自:中-國-碳-排-放-網-tan pai fang . com
此外，為充分把握氣候變化可能帶來的機遇，金管局致力推動外匯基金的可持續投資，搜羅有助支持氣候轉型和緩減氣候變化的投資機會，以提高投資組合的長期回報。 內.容.來.自：中`國*碳-排*放*交*易^網 t a npai fa ng.com
《報告》數據顯示，2021年底，外匯基金股票組合的加權平均碳密度較2017年的水平下降了43%。事實上，外匯基金對高含碳量資產的風險承擔持續較整體市場低?！秷蟾妗贩Q，未來金管局將透過不斷加強ESG因素融入投資管理過程、主動行使資產擁有權、持續與各持份者合作，并聚焦于投資組合的減碳及轉型，以繼續邁向凈零排放的目標。
國家工信部備案/許可證編號
